曹操兵至萧县，泰山四将孙观、吴敦、尹礼、昌豨领兵三万，拦住去路。操令许褚出战。四将见许仲康形貌威猛，一齐出马，许褚大砍刀势如山崩，四将抵敌不住，各自败走。曹操趁势掩杀，直抵萧关下寨。萧县，自古河流纵横，苇蒲丛生，风起处，满目萧瑟，故名萧县。其东南山陵，有一官道直达彭城，楚汉之时，项羽在此修一关隘，人称萧关。
吕布闻报，聚众商议，乃令陈登随己往救萧关，陈珪守徐州。当日散议，陈珪谓登曰：“曹公曾言，东方之事尽托于你，今吕布将败，可乘机图之。”陈登曰：“外面之事，儿自当为之，倘吕布败回，父亲与糜竺，勿放其进城。”陈珪曰：“吕布心腹将宋宪、魏续现在城中，奈何？”陈登笑曰：“不必忧也，儿已有计。”遂入见布曰：“曹操大兵来伐，首在彭城，今胜负未知，当先思退路。可将钱粮移屯下邳，若彭城有失，下邳有粮可守也。”布喜曰：“元龙之言甚当，我妻小一同迁去。”遂令宋宪、魏续保护妻小，移钱粮于下邳。
吕布提人马去救萧关，陈登进言曰：“登欲先到萧关，以探军情，如何？”布喜曰：“元龙真有心人也。”陈登单人独骑，策马直至萧关。登曰：“温侯怪公等拒敌不力，命我特来查看。”陈宫曰：“操兵势大，不可轻出，我率泰山四将，可保萧关，公速回，劝温侯兵援小沛，如此，可使彭城无虞。”陈登喂喂，不置可否。至晚，陈登上关而望，见操兵直抵关下，火鼓通明，连天无际，乃将三封密书射于关下。
次日，陈登策马而回，行至半道，见吕布引兵迎面而来，陈登慌忙上前告曰：“大事不好！泰山四将见操势大，密谋献关。我令陈宫寸步不离，坐守中军，将军连夜突袭，可一举而擒四将，保关不失。”吕布大惊曰：“若非元龙，萧关休矣！”陈登曰：“我再速回关上，告知陈宫准备内应。”陈登策马回至萧关，急急入见陈宫曰：“公台，大事不妙！操兵自鸟道绕过萧关，大队人马正杀往彭城！”陈宫惊曰：“我正不解，为何曹营夜不明火，原来如此！”遂引兵马连夜杀回。陈登见军去远，就在关上点起火号，曹操兵马蜂拥入关。
陈宫引军急行，夜色幽明中，忽见一军迎面而来，以为是一支操军，遂率众冲杀。吕布见一军喊杀而来，以为是孙观叛军，忙驱兵迎战。两军正杀得你死我活，曹兵又自后掩至，泰山四将见前后夹击，料难取胜，拨马逃窜。杀到天明，方知中计，吕布、陈宫引残兵败回彭城。马至壕边，突然一排乱箭射下，吕布大惊。糜竺城上喝曰：“你夺我主城池，今当还矣。”布怒曰：“陈珪何在？”糜竺曰：“我已杀之。”布大怒，欲攻城。陈宫劝其暂投小沛，布只好听之。
兵至半道，见一彪军骤马而来，原是高顺、张辽。二将见布曰：“陈登来报，说主公被困，令我等急来相救。”布恨曰：“又是奸贼之计，我誓杀此贼！”策马奔至城下，见城上尽插操军旗号，曹仁早占小沛。吕布指城大骂陈登，陈登亦指布骂曰：“我乃汉臣，岂肯事反贼乎！”吕布怒发冲冠，方欲攻城，忽听身后喊声大起，一队人马扬尘杀来，当先一将形如铁塔，手挺蛇矛，正是张飞。高顺拍马迎战，杀不三合败走，吕布挺戟接战。正在酣斗，曹操亲统大兵，漫山遍野杀来。吕布料难抵敌，引军而走，操兵随后追赶。
吕布一日夜，滴水未进，人困马乏，忽又一军拦住去路，为首一将立马横刀，紫面长髯，正是关羽。云长喝曰：“吕布，哪里走！”吕布慌忙接战，杀未十合，张飞自后赶到，吕布无心恋战，冲开一路，径奔下邳。
关羽、张飞含泪相见。云长曰：“我在往东海路上驻扎。”张飞曰：“弟在芒砀山屯兵。”二人引兵来见玄德，刘备悲喜交加。三人至彭城，糜竺迎接，言家中无恙，玄德甚喜。陈珪父子拜见曹操，操加陈珪十县之禄，授陈登为伏波将军。遂出榜安民，大排筵宴。曹操令玄德位于左，陈珪位于右，众文武两厢列座，一场欢饮，尽兴方散。
曹操议取下邳。程昱曰：“吕布在下邳，若其与袁术结连，势难下矣，须使人把守通淮南路径，内防吕布，外挡袁术。另有泰山臧霸、孙观等将在北，尚未归顺，亦不可忽略。”曹操曰：“我挡北面诸路，淮南路径劳玄德守之。”玄德曰：“谨遵丞相令。”次日，玄德引兵去守路径，曹操统大军进攻下邳。
下邳乃淮北大邑，水陆通达，商贾云集，不但城高墙厚，更有沂、泗绕城。吕布至下邳，恃粮足城坚，安心坐守。操兵初至，陈宫曰：“操兵方来，寨栅未立，突然击之，必胜矣。”吕布曰：“我兵屡败，不可轻出，凭坚而守，足保无虞。”曹操下寨已毕，引兵至城下，喊布答话。吕布上城头，抚栏而立。操曰：“闻奉先欲联姻袁术，故领兵至此，袁术有反逆大罪，奉先有讨卓之功，若不省悟，一旦城破悔之晚矣，不如趁早来降，共保朝廷，当不失侯爵之位。”吕布曰：“丞相且退，容布三思。”陈宫时在布侧，破口骂曰：“操贼，休要花言巧语蒙骗我主！”一箭射下，正中操盔。曹操大怒，驱兵攻城。
操兵连日攻打。陈宫谓布曰：“坐困孤城，日久必破，不如将军率劲骑出屯于外，宫领余众坚守于内，曹操攻城，将军兵袭其后，操攻将军，宫引兵出城击之，不过旬日，操兵可破也。”布遂归府，收拾行装。布妻严氏曰：“委坚城妻妾与他人，一旦有变，皆不属将军矣。”布乃三日不出。
陈宫入见曰：“操军围城，若不早出，必受其困。”吕布曰：“我思外战于野，不如凭坚而守。”陈宫又曰：“操军远来粮少，今闻曹操差人往许都取粮，将军可引精兵，外断其粮道，操兵必退。”吕布以为然，遂告严氏。严氏泣曰：“将军远出，陈宫、高顺能拒操军乎？倘有不测，悔之何及？妾在长安时，即被将军所弃，今，又欲弃妾而去矣！”布犹豫难决，乃问貂蝉。貂蝉曰：“妾身全靠将军，切勿轻易远出，现大兵围城，一旦城破，妾为他人奴矣。”吕布曰：“爱姬勿忧，我有方天戟、赤兔马，谁能近身！”遂出谓陈宫曰：“曹操多诈，若劫其粮，恐中奸计。”陈宫长叹而出。于是，吕布终日与严氏、貂蝉饮酒作乐。
谋士许汜、王楷入见布曰：“袁术在淮南，人众地广，何不下书结连？术兵若至，内外夹攻，操军破矣。”布即修书一封，命二人前往寿春。当夜二更，张辽在前，郝萌在后，各引五百精兵，保着许汜、王楷悄然出城，抹过玄德营寨，刘、关、张欲赶不及。郝萌引五百精兵保许汜、王楷南去，张辽引军而回。马至隘口，云长横刀拦住，刚要交锋，忽听杀声大起，高顺出城接应，张辽夺路奔回城中。
许汜、王楷赶至寿春，拜见袁术，呈上书信。术怒曰：“先前，吕布杀我使命，赖我婚姻，又与曹操共伐淮南，今，有何颜来求？”许汜曰：“前者，皆是曹操奸计所致也，想明上已有觉察。”袁术曰：“若非操兵围急，他岂肯来书？”王楷曰：“明上若不相救，唇亡齿寒，非寿春之福也。”袁术曰：“吕布反复无常，他须先送爱女至寿春，我方发兵。”言毕离座，拂袖入内。许汜、王楷只好返回。